Faktor-faktor inti yang memengaruhi
Tren dolar: Pemulihan indeks dolar AS menekan harga emas, tetapi jika data PCE lebih rendah dari yang diharapkan, dolar AS dapat turun kembali dan memberikan dukungan untuk emas.
Ekspektasi kebijakan Fed: Ekspektasi pasar terhadap penurunan suku bunga tahun ini (saat ini dihargai sekitar 2 kali) dapat membatasi ruang penurunan harga emas, tetapi kita perlu waspada terhadap gangguan retorika hawkish.
Penghindaran risiko: Situasi perdagangan dan ketidakpastian geopolitik dapat meningkatkan permintaan emas secara berkala.
Posisi kunci teknis: $3300-3310 adalah zona resistensi yang kuat, dan $3260-3250 adalah dukungan jangka pendek.
Prospek pasar
Sinyal bearish:
Level harian gagal bertahan kuat di angka 3300, dan moving average 1 jam berbalik turun, dengan momentum jangka pendek condong ke sisi bearish. Jika dolar AS terus pulih atau data PCE lebih kuat dari yang diharapkan, harga emas mungkin turun ke kisaran support 3260-3250.
Sinyal bullish:
Jika data PCE lemah atau penghindaran risiko meningkat, harga emas mungkin menguji zona resistensi 3300-3315 lagi.
Di bawah rentang fluktuasi yang luas pada level bulanan, support beli di bawah 3260 mungkin kuat.
Strategi operasi
Perdagangan jangka pendek:
Peluang jangka pendek: Ketika rebound ke kisaran 3305-3315 berada di bawah tekanan, short dengan posisi ringan, stop loss di atas 3320, target 3280-3265.
Peluang order long: Jika pullback ke area 3260-3250 dan stabil (seperti garis K menyusut atau garis hammer muncul), Anda dapat mencoba order long dengan stop loss 3240 dan target 3280-3300.
Tata letak jangka menengah:
Jika secara efektif jatuh di bawah 3250 pada awal minggu depan, hal itu dapat membuka ruang penurunan ke 3220-3200; sebaliknya, jika bertahan kuat di 3315, akan terlihat naik ke 3340-3360.
Peringatan risiko:
Volatilitas pasar dapat meningkat setelah data PCE hari Jumat, jadi waspadalah terhadap pembalikan cepat.
Hindari mengejar naik turun, dan perhatikan perubahan volume di dekat posisi penting.
Poin penting
Resistance: 3305-3315 (kuat jika ditembus), 3340 (tinggi sebelumnya)
Support: 3280 (intraday), 3260-3250 (batas kuat dan lemah), 3220 (jangka menengah)
Ringkasan: Emas secara teknis bearish dalam jangka pendek, tetapi support fundamental masih ada. Disarankan untuk menyikapinya dengan pola pikir yang fluktuatif, fokus pada arah terobosan kisaran 3300-3260, dan berhati-hati dalam menahan posisi sebelum dan sesudah data.
Trade aktif
Harga emas ditutup lebih rendah pada hari Jumat (30 Mei) dan dolar menguat karena pasar menilai dampak dari perkembangan kebijakan tarif terbaru, sementara data inflasi yang lemah mempertahankan ekspektasi pasar terhadap Federal Reserve untuk memangkas suku bunga. Emas spot ditutup pada sekitar $3.289 per ons, turun 0,83% pada hari itu dan lebih dari 2,1% untuk minggu ini. Masalah tarif mungkin terus memengaruhi tren pasar minggu depan setelah pengadilan banding federal memutuskan pada hari Kamis untuk memulihkan sementara kebijakan tarif era Trump. Selain itu, Ketua Federal Reserve Powell akan menyampaikan pidato pembukaan di acara penting Selasa depan, yang akan menjadi pernyataan publik pertamanya sejak bertemu dengan Trump minggu ini. Beberapa pejabat Federal Reserve juga akan berbicara selama periode yang sama. Dari perspektif teknis, tim analis investasi profesional kami percaya bahwa harga emas mungkin terus menguji kekuatan dukungan jalur tengah Bollinger Band di dekat $3.300 minggu depan. Jika situasi geopolitik mereda, harga mungkin turun lebih lanjut ke sekitar $3.250.Trading ditutup: target tercapai
Analisis tren emas terbaru pada 3 Juni:
1. Analisis pendorong utama pasar saat ini
Risiko geopolitik meningkat
Memburuknya konflik antara Rusia dan Ukraina telah meningkatkan permintaan penghindaran risiko. Emas, dolar AS, dan obligasi AS menguat secara bersamaan, yang menunjukkan bahwa pasar memiliki sentimen penghindaran risiko yang kuat.
Jika situasi semakin meningkat (seperti intervensi langsung NATO), harga emas dapat meningkat hingga 3400+.
Risiko gesekan perdagangan
Amerika Serikat bermaksud untuk memperluas tarif baja dan aluminium. Pasar khawatir bahwa rantai pasokan global akan terpukul lagi. Pemulihan ekspektasi inflasi baik untuk emas.
Peristiwa risiko utama minggu ini
Data nonpertanian (jika pasar kerja mendingin → ekspektasi pemangkasan suku bunga Fed meningkat → emas menguat)
Kebijakan bank sentral (pidato pejabat ECB/Fed, jika dovish, mendukung harga emas)
2. Sinyal teknis utama (grafik 1 jam)
✅ Struktur tren
Rata-rata pergerakan tersusun dalam pola bullish (5EMA > 10EMA > 20EMA), dan harga bergerak di sepanjang jalur atas pita Bollinger, yang kuat dalam jangka pendek. Support/resistance utama:
Area support: 3340-3350 (support tertinggi sebelumnya + Fibonacci retracement 38,2%)
Area resistance: 3380 (penghalang psikologis) → 3400 (tertinggi sebelumnya + penghalang integer)
✅ Indikator momentum
MACD: Golden cross garis ganda, batang membesar, tetapi mendekati area jenuh beli, waspadai koreksi jangka pendek.
RSI(14): 62 (tidak jenuh beli, masih ada ruang untuk naik).
III. Strategi Perdagangan yang Disempurnakan
1. Rencana Entri Jangka Panjang
(1) Pullback dan Go Long (Strategi Utama)
Kisaran Entri Ideal: 3340-3350 (Dikombinasikan dengan sinyal pembalikan garis-K, seperti garis palu/bullish engulfing)
Stop loss: 3328 (menembus level terendah sebelumnya + jalur bawah saluran, mengonfirmasi penghancuran tren)
Target 1: 3375-3380 (tekanan tinggi sebelumnya, penghentian sebagian keuntungan)
Target 2: 3400 (mencari ke 3420 setelah terobosan)
(2) Breakout dan Go Long (Strategi Sekunder)
Jika harga menembus 3380 dengan kuat dan stabil, Anda dapat melakukan long dengan posisi ringan, stop loss 3365, dan target 3400-3420. 2. Strategi Lindung Nilai Jangka Pendek (Perhatian!)
Jika harga turun di bawah 3328, harga dapat berubah menjadi pendek, dan Anda dapat melihat ke 3310-3300 dalam jangka pendek (tetapi itu tergantung pada apakah fundamental telah berubah).
IV. Manajemen risiko dan kontrol posisi
Rasio posisi: satu transaksi tidak boleh melebihi 3%-5% dari total dana.
Disiplin stop loss: stop loss secara ketat pada 3328 dan hindari menahan pesanan secara emosional.
Stop profit dinamis:
Jika harga mencapai 3375-3380, Anda dapat mengurangi posisi Anda hingga 50%, dan posisi yang tersisa akan dilindungi oleh stop loss hingga 3350.
Jika mencapai 3400, keluar semua atau pertahankan posisi yang sangat kecil untuk memperjuangkan harga yang lebih tinggi.
Publikasi terkait
Pernyataan Penyangkalan
Informasi dan publikasi tidak dimaksudkan untuk menjadi, dan bukan merupakan saran keuangan, investasi, perdagangan, atau rekomendasi lainnya yang diberikan atau didukung oleh TradingView. Baca selengkapnya di Persyaratan Penggunaan.
Publikasi terkait
Pernyataan Penyangkalan
Informasi dan publikasi tidak dimaksudkan untuk menjadi, dan bukan merupakan saran keuangan, investasi, perdagangan, atau rekomendasi lainnya yang diberikan atau didukung oleh TradingView. Baca selengkapnya di Persyaratan Penggunaan.